第47章 选股和开通股指期货！ (第2/2页)

和股票一样，股指期货也有交易代码，分别是IF、Ih、Ic、Im，简称后面还年份和月份，比如IF2408就是代表沪深300期货24年8月份的合约，同理类推，Ih2408代表是中证50期货24年8月份合约，Ic2408代表是中证500期货24年8月份合约，Im2408代表的是中证1000期货24年8月份合约。

股指期货合约的交割日（合约月份的第三个星期五）后，下月合约接替成为当月合约。这意味着，如果当前月份是8月，那么9月合约将成为新的主力合约。

股指期货合约的月份包括当月、下月及随后两个季月（季月指季度末的最后一个月，即3月、6月、9月、12月）。

例如，如果当前是8月，那么随后的两个季月就是12月和下一年的3月。

股指期货合约的交易时间一般为上午9:30-11:30和下午13:00-15:00，最后交易日的交易时间为上午9:15-11:30和下午13:00-15:00。

每日价格最大波动限制为上一个交易日结算价的±10%。

股指期货交易采用保证金制度，具有一定的杠杆性，投资者不需要支付合约价值的全额资金，只需要支付一定比例的保证金就可以交易。

股指期货交易保证金为合约价值的12%至16%，交易所可以视市场情况进行调整。

交割日期与最后交易日相同。

股指期货的结算，IF和Ih的合约乘数是每点300元，而Ic的合约乘数是每点200元。

假如IF2408合约，开仓买进指数为3400点，平仓卖出指数为3500点，买卖合约为100手，那么此笔交易属于盈利，毛利为（3500－3400）*100*300=元。

保证金多少呢，3400*300*15%＝元，约16万元人民币。还需要交纳手续费和交易佣金。其他品种合约类推计算。

可以看出，股指期货交易是有一定幅度的杠杆的，收益放大的同时，风险也成倍放大。

运用得好的话，在股指发生剧烈波动的时候，可以与股票进行风险对冲，降低交易风险。

同时，在大盘走势明朗的情况下，买进股指期货的利润空间还是很大的！

所以，笔者认为大行情来了的时候，笔者想通过股指期货来扩大盈利。

牛市过后，大多数时候会出现大熊市，笔者还可以通过卖出股指期货来对冲持股风险，如果没有持股的话，就可以通过做空来盈利。

所以，笔者资金多了以后，就必须股票和股指期货同时进行。

笔者在1992年至1993年期间，已经实盘操作过外汇期货保证交易，对期货交易比较熟悉。

上世纪80年代后，由于日本已经成为世界第二大经济体，拥有大量资金，开始在美国本土大量买进美元资产，美国不得不利用金融手段打压日本，就是《广场协议》。

从那时起，日本经济遭到美国全方位打压，最关键的就是外汇打压，日元对美元从155元快速升值到80元以下，导致日本金融经济动荡不已，国民生产总值30年一直徘徊不前。

不管哪个国家，只要经济规模排在第二位置，美国一定会想尽办法打压这个国家！现在明白为什么美国会一直打压中国了吧。

笔者当时就抓住了日元对美元这段行情，帮客户赚了不少。从那时起，笔者开始了对证券期货的研究，至今有30多年了。

既然笔者已经有了一些资金，还有期货的交易经验。大盘已经有了走出低谷的态势，股指期货账户也已经开通。

接下来，笔者就来一个股票和股指期货同时操作，书友可以持续关注笔者，看看笔者是怎样操作的。

牛市即将来临，关键在于选股！

券商板块已经处于历史低位，板块指数只有682点，已经从2012年的1100点下跌700点左右，并在一年之内，五次在700点得到支撑。

2013年5月份开始，券商板块已经出现逐步放量的情况，底部不断抬高。说明有资金在建仓，并形成“星星之火，可以燎原”之势！

经过详细全面分析，券商板块及相关个股，选择标准为互联网券商、不选头部券商，因为头部券商不一定会得到大资金关注，特别是被恶炒过的中信证券。

初选名单如下：

同化顺；

东方财富；

招商证券；

光大证券；

华泰证券；

广发证券000766；

海通证券；

方正证券；

兴业证券；

中纺机，拟券商借壳，往往有大资金潜伏，牛市来临必将大炒。

总共10只券商股，同步建仓。

选择理由和建仓的具体情况，下一章节详述，欢迎您关注。

除了股票之外，笔者准备在股指期货投资4个亿资金，笔者亲自操作。

其他个股由交易员负责，计划再招纳9名交易员，一名总务，团队总共11人。

资金分配为：十只券商股每只1个亿。

操作整个板块，制造板块效应。

下一章，《布局与建仓》。